По подсчетам исследователей из университета Бентли (США), среди 319 биотехнологических компаний, которые с 1997-го по 2016 год провели первичное размещение акций, 78% сумели довести свои разработки до третьей фазы клинических испытаний, а 52% добились разрешения на применение препаратов. В целом эти компании участвовали в создании 367 препаратов, дошедших до третьей фазы испытаний и 144 препаратов, получивших разрешения на применение. 78 препаратов считаются лекарственными средствами с новой молекулярной основой.

70% одобренных препаратов с самого начала разрабатывались данными компаниями. Однако при этом в разработке 77% препаратов участвовали партнерские компании, а 87% препаратов были в итоге выпущены партнером — фармацевтической компанией — или после приобретения компании, начавшей разработку. Для семи препаратов, выпущенных за изучаемый период, объемы продаж превысили миллиард долларов.

Таким образом, большинство новых биотехнологических компаний успешно завершили разработку своих первых продуктов, заключают исследователи. Биотехнологические компании теперь занимаются не только традиционными биологическими препаратами, но и низкомолекулярными соединениями и изменением состава известных лекарственных препаратов.

Видя рекордные суммы первоначального размещения акций на биржах США, европейские технологические фирмы стремятся ускорить собственный выход на фондовые рынки. В США в этом году общая сумма IPO уже достигла 81 млрд долл., тогда как в Европе — лишь 19 млрд долл., что является самым низким значением за последние десять лет.

В Великобритании среди частных технологических компаний, которые готовятся провести размещение акций в будущем году, называют интернет-магазин доставки еды Deliveroo, фирму Darktrace, специализирующуюся на кибербезопасности, интернет-магазины musicMagpie и Moonpig и платформу отзывов Trustpilot. На Франкфуртской фондовой бирже собираются провести размещение акций германские компании Auto1 (электронная площадка торговли подержанными автомобилями) и интернет-магазин одежды About You.

Однако многие европейские компании вместо европейских бирж хотят провести размещение на биржах США, где правила менее строгие, а инвесторы больше интересуются технологическими компаниями. Другие рассматривают варианты продажи специализированным компаниям по слияниям, которые используют привлеченные на фондовом рынке средства для скупки компаний.

Сервис краткосрочной аренды жилья Airbnb планирует привлечь в ходе листинга в США 2,6 млрд долл. и получить оценку в 35 млрд долл., следует из поданных компанией в Комиссию по ценным бумагам и биржам США документов.

Если компании удастся привлечь намеченную сумму, размещение Airbnb станет четвертым среди крупнейших IPO на американском рынке в этом году.

Ценовой диапазон для акций Airbnb в ходе листинга составит 44-50 долл. за штуку. Оценку в 35 млрд долл. компания получит, если продаст акции по верхней границе этого диапазона. Всего Airbnb намерена продать более 50 млн ценных бумаг.

Ожидается, что листинг Airbnb состоится в декабре. Изначально компания готовила IPO на март 2020 года, однако пандемия коронавируса нарушила эти планы: из-за карантина число бронирований жилья обвалилось на 90%, сервису пришлось уволить 25% сотрудников.

Однако парадоксальным образом в 2020 году на американском рынке акций сложилась обстановка, способствующая проведению IPO, отмечает The Wall Street Journal. В этом году акции на американских биржах разместили 383 компании (больше, чем во время бума доткомов в 1999 году), сумев привлечь суммарно более 140 млрд долл.

Регулирующие органы Китая не разрешили компании Ant Group проводить размещение акций на 37 млрд долл. Теперь компании предстоит решить сложную задачу. До сих пор Ant позиционировала себя как технологическую компанию, но регулирующие органы отмечают, что почти 40% доходов Ant за первую половину года приходится на бизнес по предоставлению микрозаймов. За день до решения по поводу Ant регулирующие органы рекомендовали ужесточить требования к компаниям, предоставляющим микрозаймы через Интернет и ограничить максимальную сумму займа. Как минимум 30% любого займа должно теперь финансироваться банком, и это может серьезно отразиться на бизнес-модели Ant. Компания должна оценить влияние новых правил и сообщить о нем потенциальным инвесторам.

Ant могла бы провести раздельное размещение акций кредитного и платежного (технологического) подразделения, полагает глава консультационной фирмы iiMedia Чжан И. Тогда кредитное подразделение должно будет получить лицензию и действовать в виде финансового холдинга.

Размещение не отменено, а отложено, отмечают аналитики. Рыночная стоимость Ant Group, вероятно, снизится, но она останется крупной компанией с государственной поддержкой и влиятельным основателем — миллиардером Джеком Ма.

Оценка компании McAfee после IPO составила 8,6 млрд долл. В McAfee заявили, что планируют использовать часть выручки от IPO для погашения части непогашенного долга компании: нынешним летом он оценивался в 4,8 млрд долл.

За последние несколько лет McAfee добилась роста бизнеса по разработке ПО для обеспечения кибербезопасности благодаря новым партнерским программам и высокой лояльности клиентов. Ранее в этом году компания наняла бывшего главу BMC Software Питера Лива на должность генерального директора. Он заменил Криса Янга, создавшего McAfee в ее нынешнем виде.

McAfee появилась в 1987 году и была названа в честь ее основателя Джона Макафи. В 1999 году компания провела первое IPO в своей истории. Спустя два года Макафи продал свою долю и разорвал все связи с компанией.

McAfee оставалась публичной до 2011 года, когда ее купила Intel за 7,7 млрд долл. Однако в 2016 году производитель процессоров продал контрольный пакет McAfee инвестиционной компании TPG за 4,2 млрд долл., которой также перешел долг McAfee. Еще одна инвестиционная компания Thoma Bravo получила миноритарный пакет акций McAfeeв 2017 году.

Компания Palantir Technologies, основанная в 2003 году миллиардером Питером Тилем, и известная работой по заказам Центрального разведывательного управления США и других государственных служб, провела прямое размещение акций на Нью-Йоркской фондовой бирже. В отличие от традиционного первичного размещения акций, при прямом размещении компания не получает денег, но инвесторы имеют возможность продать больше акций. Из крупных технологических компаний таким методом до сих пор пользовались только Slack в 2019-м и Spotify в 2018 году. Однако к закрытию торгов курс акций Palantir упал ниже цены открытия, а следовательно, первые новые инвесторы понесли убытки, отмечают аналитики. Чтобы метод прямого размещения стал популярным, инвесторам нужна прибыль.

Palantir занимается анализом больших объемов данных по заказам государственных служб, банков и энергетических компаний. Спрос на услуги Palantir высок — за первую половину 2020 года выручка компании выросла почти на 50% по сравнению с предыдущим годом и составила 481,2 млн долл. Однако за 17 лет работы компания еще не получала прибыли. Убыток за первую половину 2020 года составил 164,7 млн долл., хотя это и меньше, чем 280,5 млн долл. годом раньше.

Китайская компания Ant Group — владелец платежной системы Alipay — запустила платформу на базе блокчейна для проведения расчетов по трансграничным сделкам. Компания готовится провести первичное размещение акций на крупнейшую в мировой истории сумму в 35 млрд долл. Размещение будет проходить одновременно на рынке Гонконга и шанхайской технологической бирже STAR Market.

Платформа получила название Trusple и основана на разработанной в Ant блокчейн-системе Antchain. Покупатели и продавцы загружают на платформу торговые распоряжения, а платформа автоматически создает на их основе смарт-контракты, содержащие всю необходимую информацию. После этого банки покупателя и продавца могут провести платеж с помощью системы Antchain. Платформой могут пользоваться, в том числе, продавцы, работающие с юридическими лицами через AliExpress и подобные электронные магазины.

Компания Ant за последние два года подала ряд заявок на патенты, связанные с технологией блокчейна.

Cразу две российские онлайн-платформы — интернет-ретейлер Ozon и онлайн-инотеатр ivi — рассматривают возможность провести первичное размещение на бирже в США, сообщает Reuters. По данным агентства, обе компании рассматривают возможность выхода на биржу, чтобы привлечь денежные денежные средства для дальнейшего развития.

Ozon — третий по обороту онлайн-магазин России. По итогам 2019 года его продажи в Интернете составили 80,7 млрд долл., а количество заказов превысило 32 млн. Ozon Group вошла в рейтинг самых дорогих компаний Рунета, который был составлен российским изданием Forbes в 2019 году.

Ранее в компании Deloitte называли Ozon в числе возможных претендентов на первичное размещение в 2020 году. Однако генеральный директор компании Александр Шульгин заявил, что вопрос об IPO будет рассмотрен только через два года.

ivi — крупнейший онлайн-кинотеатр России. По оценке «ТМТ Консалтинг», в 2019 году его доля на рынке по объему выручки составила 36%. Основатель и руководитель ivi Олег Туманов не раз говорил о планах компании выйти на фондовую биржу.

«Яндекс» выделяет направление беспилотных автомобилей в отдельную компанию Yandex Self-Driving Group; сейчас это направление входит в группу компаний «Яндекс.Такси».

После реструктуризации «Яндекс» выкупит часть доли Uber в Yandex SDG, а также дополнительно инвестирует в новую компанию 100 млн долл. и выдаст конвертируемый заем еще на 50 млн долл. В результате его доля в Yandex SDG составит 73%, доля Uber — 19%; оставшиеся акции пойдут на мотивационную программу для сотрудников. 

Направление беспилотных автомобилей стратегически важное для «Яндекса», поэтому компания увеличивает в нем долю и вкладывается в развитие, объясняет руководитель группы компаний Аркадий Волож: «Всего за три года нам удалось создать одну из лучших в мире технологий беспилотного транспорта. Дополнительные инвестиции позволят команде вывести на новый уровень отличный продукт, который принесет пользу экосистеме сервисов «Яндекса» и сможет реализовать коммерческий потенциал за пределами компании, в том числе на международном рынке».

В то же время частью «Яндекс.Такси» станет каршеринговая компания «Яндекс.Драйв». Ранее каршеринговый сервис относился к экспериментальным направлениям «Яндекса». Интеграция позволит сервисам совместно развивать общие для них технологии безопасности и совершенствовать систему управления парком автомобилей, а также откроет новые возможности для пользователей и партнеров, объясняют в «Яндексе».

«Яндекс» испытал первые прототипы беспилотных автомобилей весной 2017 года. Сегодня 130 беспилотников «Яндекса» ездят по дорогам общего пользования в России, США и Израиле. В Иннополисе работает первая в Европе служба беспилотного такси, которое перевозит пассажиров без водителя за рулем.

«Яндекс.Драйв» запустился в феврале 2018 года. На сегодняшний день это самый популярный каршеринг в России и крупнейший в мире по размеру автопарка — 16 тыс. автомобилей. Сервис работает в Москве, Санкт-Петербурге, Казани и Сочи.

Ранее сегмент «Яндекс.Такси» включал сервис онлайн-заказа такси («Яндекс.Такси» и Uber в России и ближнем зарубежье), фудтех-направление (сервис доставки заказов из ресторанов «Яндекс.Еда», сервис доставки наборов для приготовления блюд «Яндекс.Шеф» и гиперлокальный сервис доставки продуктов «Яндекс.Лавка»), а также направление разработки беспилотных автомобилей.

В феврале 2020 года компания раскрыла, что общие инвестиции «Яндекса» в беспилотные автомобили составили 2,2 млрд руб. Это влияло на показатель EBITDA всего направления «Яндекс.Такси». Во втором квартале текущего года показатель EBITDA снизился на 40% по сравнению с аналогичным периодом 2019-го и составил минус 253 млн руб. Общая выручка «Яндекс.Такси» за тот же квартал составила 12,5 млрд руб., что на 42% выше, чем годом ранее.

Во втором квартале 2020-го выручка в сегменте экспериментальных доходов, куда входил «Яндекс.Драйв», снизилась на 18% (до 2,8 млрд руб.) по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Это снижение связано в основном с уменьшением доходов «Яндекс.Драйв» из-за запрета на работу каршеринга в Москве и Санкт-Петербурге во время эпидемии коронавируса.

В октябре 2019 года стало известно, что «Яндекс.Такси» ведет переговоры с Morgan Stanley и Goldman Sachs об организации IPO. Компания планировала провести первичное размещение акций в этом году, однако затем перенесла планы в связи с эпидемией коронавируса.

Как следует из материалов HeadHunter, поданных в Комиссию по ценным бумагам и биржам США, компания может разместить дополнительные американские депозитарные расписки (АДР) на NASDAQ на сумму до 100 млн долл. Еще до 720,9 млн могут получить акционеры компании за счет продажи принадлежащих им 31,25 млн акций за 23,07 долл. за штуку. Свои акции смогут продать компании Highworld Investments Limited (структура «Эльбрус Капитал»,18,75 млн акций (37,5%) и ELQ Investors VIII Limited (структура Goldman Sachs Group, 12,5 млн или 25%).

На данный момент капитал HeadHunter разделен на 38,35 млн акций. Крупнейшими акционерами являются Highworld Investments, которой принадлежит 18,75 млн акций (37,5%), ELQ Investors VIII — 12,5 млн (25%) и Kayne Anderson Rudnick Investment Management — 7,15 млн (14,3%). Как пояснили в HeadHunter, компания может провести дополнительную эмиссию, если решит привлекать дополнительное финансирование через размещение новых акций, подчеркнув, что это возможность, а не обязательство. Регистрация соответствующего документа — обычная практика для публичных компаний, уточнили в HeadHunter.

Первичное размещение HeadHunter прошло на NASDAQ в мае 2019 года. Основные акционеры компании предложили инвесторам АДР по цене 13,5 долл. за штуку. В результате они привлекли 220 млн долл., а компания целиком была оценена в 675 млн.

По итогам торгов 30 июня котировки HeadHunter на NASDAQ составляли 23,38 долл. за бумагу, а капитализация — 1,169 млрд долл.